2015年6月美股現金流報告暨交易日誌

6月份現金流被動收入(股息$6,305,現金流$12,032,合計$18,338)
達到我的每月7,500被動收入的目標。 
現金流與上個月的2015年5月美股現金流報告暨交易日誌預測相同。 
而股息部分:
Walmart預測是7月,提前至6/1發放,
VTI預測是6/30,延後兩天到7/2,
BBL,我搞錯了,原以為是6月配息,然而實際是9月。(P.S.這隻BHP的ADR比較特殊是半年配息一次,落在3月與9月),而美股多是季配息

此外,上圖也一併預估7月份的現金流被動收入為$11,810。
組成為配息$7,469與現金流$4,340,下文會有詳細清單。

結算報告分為三個部分:現金流(當月與次月預估),現股交易日誌,資產總覽。
現金流
1.股息:
[券商配息報告]

XLE因為是6/29才會入帳,因此用外部網站的資料替代。

6月股息明細與7月預估配息明細: 

2.現金流:
6月現金流明細如下:全數都是放到6/19結算

BBL(BHP的ADR):6/19結算,現金流全收。
BBL是手上有的資產,既然是超長期買進持有,當然就是拿它來租出,發揮更大效用,收租金1.80%
在3月份文章有BBL的分析報告:
價值投資獵人之股息成長(必和必拓BHP)

GLD黃金ETF:6/19結算,現金流全收。
因為我當時判斷是盤整(110~117),因此在中間位置時雙Sell,收現金流$180

O(Realty Income)賣葡萄6/19結算,現金流1.22%全收,主要想低成本接股票
然而結算在$45之上,沒有接到股票,將另外再找機會賣$40的葡萄
在4月份文章有O的分析報告:
價值投資獵人之股息成長(房地產收入公司O)

OHI(Omega Healcare)賣葡萄6/19結算,現金流2.00%全收,主要想低成本接股票
然而結算在$35之上,沒有接到股票,因此,我已經繼續賣葡萄7月,在下面7月預估現金流中會再詳細提到。

看到這邊, 謎之音可能心裡OS:股價都下跌,收現金流又如何? 

我已不斷的在價值投資獵人系列的文章中傳達我的信念,
價格通常帶有過多的市場情緒,經常不能反映實際的價值
其一,我著眼的是以股東的角度,投資在經營能力良好的企業,放眼其所能帶給我長期的收益,與源源不絕的現金流,並在價格低於內含價值時,歡喜買進,我已選擇與價差思維的模式背道而馳。
我尊敬也認識許多各種交易頻率的好手,我只是選擇了我最享受的頻率,也符和我自己財務計畫的方式,而我的也不會是最好,但卻非常適合我。
其二,下跌只是表面上看起來的現象,實際上,在股息連年成長與現金流共同趨動之下,成本也已不斷的降低,在時間的長河中,成效將更加顯著。

7月預估現金流明細如下:

ATW雖然是9/18到期,但蠻有可能在7月收乾出場。
然而實際現金流並不是$320,因為在5月大漲時我轉倉到次月兩次。
因此,實際的現金流會是$64左右。
在3月份文章有ATW的分析報告:
手把手教你價值投資ATW

從上表計算出現金流小計:USD $64+55+27 = $146
手續費先以來回各$1計算,到時再以實際金額重算,差異只會些微,因此146-3*2 = $140
總結7月份預估現金流被動收入合計(股息$7,469 現金流$4,340合計$11,810)
股息是可以確定的,現金流就不一定,然而還是能夠預估。

ATW是目前手上的資產,因此將其用賣可樂來收租金。
賣可樂9/18:收1.83%(35*100*1.828%=64)

USO是目前手上的資產,因此將其用賣可樂來收租金。
賣可樂7/10:收1.28%(21*100*1.28%=27)

賣葡萄 OHI(Omega Healcare),主要想低成本接股票,跟O一樣都是REITs,但是不同的是OHI是專注在專業醫療照護的領域,與O主要是出租給零售業大不同。
而OHI目前是打7折價出售,從下圖我的價值投資獵人之股息連續成長:全自動計算機中看得很清楚。
但我想買的更便宜,因此賣葡萄7月35收的現金流$0.55,屆時7月結算時,假如低於35,再扣掉6月的現金流$0.70,則我接到股票的成本會是更低的$33.75(35-0.55-0.7)。

現股交易日誌

BBL第一次購買日期是3/30,而在這個月最低曾跌至8折的價格,距離上次買進後,至低點計算又下跌了10.7%,然而一個價值$49的商品,我自然樂意在打折價格再次買進。
在3月份文章有BBL的分析報告:
價值投資獵人之股息成長(必和必拓BHP)

WPC則是在六月初的分析報告中提過,當時約為65折的價格,很快的在6月,再次下跌,因此一共在本月購買了2次。
目前WPC佔多方資產約5.3%(上限10%),還有空間可以購買。
因此,假如還有更折扣的價格出現,我會考慮再買一次。
不過要看其他兩隻REITs取得的狀況,假如O跟OHI都接到股票的話,便不會再增加REITs的比重。

在6月份文章有WPC的分析報告:
價值投資獵人之股息成長(WPC REITs)

資產總覽更新
同部更新於:資產配置總攬    
現金比例:從上個月的36.9%下降至32.1%,主因是購買了BBL與WPC
風險資產(多):從上個月的82.5上升至83.7%,主因是多方資產增加與債券下跌 

而多單的各個部位,不含現金的比例如下:比例過小的在原餅圖無法顯示,首頁右側欄有完整的持股清單。
WP Carey是新增的資產。
BBL增持從5.8%,上升至7.9%
AT&T雖然看起來佔比18.4%過大,不過這是不含現金的比例,實際佔總資產在10%左右,是符合我的單一企業不超過10%的規則的。

結語:
可別小看這每個月的現金流幾千塊,看似不多,然而投資本來就是以自身財務目標為標準,不需與他人或市場做比較,價差賺賺賠賠的方式,很難達到穩定報酬的效果,唯有將自己的投資當做企業般看待,將資產配置朝著正向現金流量做規劃,正如評估企業的財務體質的關鍵之一:現金流量(流動比,速動比,利息覆蓋率,每股現金流等),一旦能維持創造很強的現金收入,在面對債務還款上或者市況不佳與系統性風險時,仍有強大的應對能力。
    以生活化一點的方式舉例,個人與銀行貸款時,在沒有擔保品之下,即使你的存款很多,銀行主要評估你的還款能力也就是你的現金流量,而絕大多數人創造現金流的方式也只有固定的月薪,而被動收入往往很少或是根本沒有。
    再者,以目前國內普遍薪資水平與調薪幅度來看,要年年能調薪3%(抗通膨)的企業也不容易。

 

參考資料:
ECA調查:台灣明年調薪,亞洲倒數第二

接著來看看薪資統計,首先以薪資階級區分:
月薪五萬以下佔80.43%(843萬人)
月薪七萬以上佔6.28%(65萬人)

接著以年齡做分級,接近40歲後慢慢超過平均值,比較的好一點的訊息是25~29歲,薪資成長跳躍幅度是最為明顯的階段(從24,7999=>31,993)。

    一開始資金量小的時候,會覺得一個月只有1~2千收入很少,然而唯有長期+穩定才能讓複利發揮效果,慢慢透過時間累積,會發現每個月的被動收入慢慢增加,也能自然的喜歡上存錢的感覺並習慣將錢再投入能為你產生被動收入的項目
    透過現金流收入的方式,你的理財目標會變的相當明確與具體,且容易預測收入,即使面對市場下跌時,因為源源不絕的被動現金流入,會感到心情穩定,甚至能轉換心態在大跌時,當面對變便宜的標的變多時,感到欣喜。
    而玩價差時,賺賺賠賠,較難以預測出收益能有多少,更遑論如何達到財務目標,然而現金流方式,將更有機會讓你堅持住你的長期投資計劃。

[免責聲明]
本資料僅供意見參考使用,不得作為任何金融商品推介買賣之依據, 亦不得作為向他人提出投資建議使用。 本人已就可靠資料提供個人適當意見與資訊,但不保證資料完整性, 如有遺漏或偏頗之處,請瀏覽人士,自行承擔一切風險,本評論不負擔盈虧之法律責任。其中所出現的個股標的僅作為舉例說明使用,並無意圖引介任何人至美國券 商開戶,亦無意圖向任何人推薦投資標的。 [免責聲明] 本資料僅供意見參考使用,不得作為任何金融商品推介買賣之依據, 亦不得作為向他人提出投資建議使用。 本人已就可靠資料提供個人適當意見與資訊,但不保證資料完整性, 如有遺漏或偏頗之處,請瀏覽人士,自行承擔一切風險,本評論不負擔盈虧之法律責任。其中所出現的個股標的僅作為舉例說明使用,並無意圖引介任何人至美國券 商開戶,亦無意圖向任何人推薦投資標的。

粉絲專頁

追日Gucci

我投資美股,主要方式為超長期價值投資持有股息成長型企業,
並搭配簡易選擇權以合理價之下的價格購入,且將股票出租,每月創造現金流,讓等待的時間也能額外創造被動收入並加速雪球效應產生的速度。
現金流就像我種樹, 只吃果實,也只取我夠吃的果實,而樹枝仍會持續茁壯。
粉絲專頁

Latest posts by 追日Gucci (see all)

2015年6月美股現金流報告暨交易日誌” 有 0 則迴響.

  1. 感謝您這麼詳細的說明 目前剛出社會年紀25歲 每月扣掉開銷約有3萬元台幣可以投資,目前在存一筆較大本金進場美股,因目前只有配置7成台股金融與1成小額外匯保證金與2成現金,因想靠著長期複利與賺取時間價值來達成財富自由,所以想進去美股這成熟的市場,再度感謝您!

  2. 張先生您好,
    前幾天也有版友在粉絲頁問我類似問題,我先用一樣的答案回覆您,如有問題請再提出。
    複利的兩個關鍵因子是長期+穩定。
    因此投資越早開始越好,而且不要中斷。
    不因金額少就忽視它,且擁有一個美國帳戶就能投資全世界。
    然而回到實際面,
    其一,開戶門檻,IB為1萬美金,TD為5000美金。
    其二,假如能夠開戶,那麼再來談談妳的投資屬性,
    IB單筆(2000股以下)雖然僅為1塊美金,但每月有10元的低消管理費(可抵手續費),另外能交易的商品種類與世界多數的交易所市場。
    TD單筆9.95美金,但是有101隻免手續費的ETF,但須持有90天(還是60天我忘了),
    以您每年200美元的額度,可能也不太適合做太多標的,因為必須考慮手續費的成本。
    因此初期,可能就只選一個股票市場+一個債券,例如VT(先鋒全球市場)+BWX(世界國債美國除外)來做最基本的資產配置,等到資金變多後再開始細分區域,甚至產業。
    最後,不要忘記充實本業的能力,工作與投資就像是您的雙腳,
    唯有提高所得,與投資雙進,才是累積財富最好的方式。
    附上ETF資訊給您:
    VT:http://portfolios.morningstar.com/fund/summary?t=VT&region=usa&culture=en-US
    BWX:http://portfolios.morningstar.com/fund/summary?t=BWX&region=usa&culture=en-US

張浩尉 發表迴響 取消回覆